基金凈值分為單位凈值和累計(jì)凈值，單位凈值是每份基金單位的凈資產(chǎn)價值；累計(jì)凈值是基金最新凈值與成立以來的分紅業(yè)績之和。

基金估值是按照公允價格對基金資產(chǎn)和負(fù)債的價值進(jìn)行計(jì)算、評估，以便更好的確定基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值。

兩者區(qū)別介紹如下：

一、計(jì)算方法不同

1、基金估值：估值計(jì)算具有一致性和公開性的特點(diǎn)。一致性是指基金在進(jìn)行資產(chǎn)估值時均采取同樣的估值方法，遵守同樣的估值規(guī)則；公開性是指基金采用的估值方法需要在法律規(guī)定的募集文件中公開披露，假若基金變更了估值方法，也需要及時進(jìn)行披露。

2、基金凈值：凈值分為已知價計(jì)算和未知價計(jì)算。

（1）已知價計(jì)算：已知價又叫歷史價，是指上一個交易日的收盤價。已知價計(jì)算法就是基金管理人根據(jù)上一個交易日的收盤價來計(jì)算基金所擁有的金融資產(chǎn)（股票、債券、期貨合約、認(rèn)股權(quán)證的總值、現(xiàn)金資產(chǎn)），除以已售出的基金單位總額，得出每個基金單位的資產(chǎn)凈值。采用已知價計(jì)算法，投資者當(dāng)天就可以知道單位基金的買賣價格，可以及時辦理交割手續(xù)。

（2）未知價計(jì)算：未知價又稱期貨價，是指當(dāng)日證券市場上各種金融資產(chǎn)的收盤價，即基金管理人根據(jù)當(dāng)日收盤價來計(jì)算基金單位資產(chǎn)凈值。在實(shí)行這種計(jì)算方法時，投資者當(dāng)天并不知道其買賣的基金價格是多少，要在第二天才知道單位基金的價格。

二、性質(zhì)不同

1、基金估值：估值是綜合多方面對基金現(xiàn)有狀況進(jìn)行的評估，它力求精確，但是要求并不是非常嚴(yán)格，與最終的結(jié)果有所差別也可以接受。

2、基金凈值：由于基金份額凈值是開放式基金申購、贖回金額的計(jì)算基礎(chǔ)，直接關(guān)系到基金投資者的利益，這就要求基金份額凈值的計(jì)算必須準(zhǔn)確。